Hello, dear friend, you can consult us at any time if you have any questions, add WeChat: daixieit

Assignment for ‘Economic and Financial Network Analysis’

You may return your solutions to me via the Canvas upload tool. In case you run into any difficulties while submitting the solution, please email it to me via the following address:

[email protected]. Please return your solution as pdf, scan or pictures which are combined into one file.

The deadline for the assignment is 19.02.2023, midnight

The assignment has 10 points which are distributed as described.

You find on Canvas the log returns on 5 minute frequency for 6 selected US stocks over a time period of 3 months. These ones are Apple, Microsoft, Amazon, Tesla, Google, and Meta. Please use these data to perform a network analysis between them. You may use the codes which  are available on Canvas for the packages nets and BigVAR however feel free to use other methods embedded in these packages as well at your own discretion. You may also use entirely different network methods at your own discretion.

When loading the RData file in R, please also load the library xts. The data are stored in xts data format.

Q1:  (3 points) Describe what kind of network methods you would consider to analyse such a network. In particular concerning time-dependent network methods, what kind of network structure specifications do you think would make sense here?

Q2:  (3 points) Analyse the data at hand. Show with simple methods such as cor- relation analysis or plots what kind of relationship between the stocks exits. Depending on this analysis, what kind of network structures do you expect to exist in the data?

Q3:  (4 points) Analyse the network between the stocks with the packages nets and BigVAR. You may also use entirely different network methods and packages at your own discretion. Choose the network structures you are  looking for depending on the analysis you conducted in Q2. Summarise your findings with summary tables and plots at your own discretion.